Définition
Un trade sur compte démo consiste à enregistrer une opération comme si elle avait été réalisée, sans toucher à votre compte de courtage. Vous choisissez une action, une quantité, un sens et un prix d’exécution estimé, puis suivez la position à l’aide des cours ultérieurs. Le résultat reste hypothétique, même si les cours utilisés pour le suivi sont ceux du marché.
Le trading sur compte démo peut se faire dans un tableur ou à l’aide d’un simulateur de trading. Il diffère du backtesting, qui applique une stratégie à des données historiques. Un trade démo en temps réel part d’une décision prise aujourd’hui et consigne ce qui se passe ensuite. Aucune de ces méthodes ne permet d’établir ce qu’un ordre réel aurait rapporté ou coûté.
Calcul
Il n’existe pas de formule unique pour le trading sur compte démo. Le calcul de base du gain ou de la perte simulé d’une position longue est le suivant :
G/P simulé (US$) = nombre d’actions × (cours de sortie estimé − cours d’entrée estimé) − frais estimés
- G/P simulé désigne le gain ou la perte hypothétique en dollars.
- Nombre d’actions correspond au nombre de titres de la position simulée.
- Cours d’entrée estimé est le cours par action retenu pour l’achat hypothétique.
- Cours de sortie estimé est le cours par action retenu pour la vente ou l’évaluation hypothétique.
- Frais estimés désigne les éventuels frais de transaction simulés, exprimés en dollars US. Ils peuvent être fixés à zéro, mais le résultat représentera alors moins fidèlement une transaction réelle.
Pour une position encore ouverte, utiliser le cours actuel comme cours de sortie estimé donne un résultat simulé latent : aucune vente n’a eu lieu. Le rendement peut être calculé en divisant le G/P simulé par le montant estimé engagé, mais il dépend des frais et des flux de trésorerie pris en compte.
Exemple détaillé
Supposons, à titre hypothétique, que vous enregistriez l’achat démo de 100 actions à 20 US$ l’action.
- Le montant d’achat estimé est de
100 × 20 US$ = 2 000 US$. - Plus tard, vous enregistrez une vente hypothétique à 22 US$ l’action, soit
100 × 22 US$ = 2 200 US$. - Si vous estimez les frais de transaction totaux à 10 US$, le G/P simulé est de
2 200 US$ − 2 000 US$ − 10 US$ = 190 US$.
Sans les frais estimés, le gain affiché serait de 200 US$. Aucun de ces montants ne correspond à un résultat de trading réel. Un achat ou une vente exécuté en direct pourrait l’être à un autre cours, être exécuté partiellement ou ne pas être exécuté du tout.
Pourquoi c’est utile avant de passer un ordre
Le trading sur compte démo permet de documenter une décision et d’en examiner le résultat hypothétique sans engager d’argent. Avant une opération, il peut aider à préciser un cours d’entrée, une quantité et une condition de sortie, plutôt que de s’en tenir à une idée vague, difficile à évaluer par la suite.
Sa principale limite tient au réalisme de l’exécution. Une simulation qui suppose que chaque ordre est exécuté immédiatement au cours affiché peut ne pas tenir compte de l’écart acheteur-vendeur, de l’impact de marché, du glissement de cours ni des ordres non exécutés. Elle ne reproduit pas non plus la pression financière liée au risque de perdre de l’argent réel. Ces différences comptent lorsque l’on compare un résultat simulé à celui qu’un ordre transmis à un courtier aurait pu produire.
Comment PreTrAIde l’utilise
PreTrAIde propose une analyse pré-négociation d’un panier d’actions avant le passage de tout ordre. Ses verdicts GO, NO-GO ou MODIFY sont des outils d’aide à la décision, pas des recommandations. Après un verdict, l’utilisateur peut lancer une simulation de trading sur compte démo pour le panier et suivre son évolution hypothétique. Le simulateur est disponible avec toutes les formules et n’utilise pas d’argent réel.
PreTrAIde ne reçoit, ne transmet ni n’exécute d’ordres ; les utilisateurs passent eux-mêmes leurs éventuels ordres réels auprès de leur propre courtier. Par ailleurs, ils peuvent consigner dans PreTrAIde Memory les opérations réellement exécutées, partiellement exécutées ou abandonnées, y compris leurs cours d’exécution réels. Un résultat de trading sur compte démo ne doit pas être confondu avec cet historique d’activité réelle.
Erreurs fréquentes
- Considérer qu’une exécution simulée est garantie. Un ordre réel peut être exécuté à un autre cours, partiellement ou pas du tout.
- Oublier les frais. Ne pas tenir compte des écarts et autres coûts d’exécution peut surestimer les résultats hypothétiques.
- Confondre position ouverte et opération clôturée. Évaluer une position au cours actuel donne un résultat simulé latent.
- Prendre un résultat démo pour une prévision de rendement. Il décrit un scénario estimé ou un résultat hypothétique suivi, pas la performance future.
- Comparer des historiques non comparables. Un trade simulé et une exécution réelle auprès d’un courtier mesurent des choses différentes, sauf si l’on rend comparables leur calendrier, leurs quantités, leurs cours et leurs frais.