Mantente por delante de los mercados con análisis de expertos, estrategias de trading con IA y análisis de mercado
Conoce los principios fundamentales de la gestión de riesgos que separan a los traders exitosos del resto. Estas estrategias probadas en el tiempo ayudarán a proteger tu capital y asegurar el éxito en el trading a largo plazo.
Una orden de renta fija puede parecer prudente por su importe en euros y, aun así, añadir más sensibilidad a tipos de la que el inversor cree. El análisis pre-trade de bonos debe convertir la operación en duración, DV01, coste de ejecución, liquidez y concentración de cartera antes de fijar el tamaño final.
Una buena publicación de resultados puede hacer atractiva una compra directa de una gran compañía, pero esa misma acción puede estar ya dentro de los ETF de la cartera. El trabajo previo consiste en medir la exposición directa e indirecta antes de convertir una cartera aparentemente diversificada en una apuesta concentrada.
Las noticias sobre demanda eléctrica de centros de datos pueden hacer que utilities, infraestructura eléctrica e inmobiliarias cotizadas parezcan una apuesta temática evidente. Pero antes de comprar conviene medir liquidez, impacto de mercado, concentración y coste de ejecución, porque el titular no equivale a una exposición accionarial clara.
La captura de dividendos no depende solo del cupón anunciado: el resultado ejecutable pasa por la horquilla de compraventa, el slippage, el impacto de mercado, el ajuste ex-dividendo y el tamaño de la posición. Sin análisis pre-trade, el dividendo puede parecer una oportunidad cuando en realidad apenas cubre los costes de entrada y salida.
Una acción que sube con fuerza puede seguir siendo una mala operación si el precio de entrada se come la ventaja esperada. Un presupuesto de slippage convierte el impulso de comprar en un análisis pre-trade sobre spread bid-ask, profundidad de mercado, tamaño de la orden y riesgo de ejecución.
Un gap tras resultados no solo cambia el precio de una acción: también puede cambiar el spread bid-ask, la profundidad de mercado, el slippage y la volatilidad intradía. Antes de ajustar el tamaño de posición en trading, conviene comprobar si la liquidez actual permite ejecutar la idea sin convertirla en otro riesgo distinto.